Los 3 documentos que importan
Cada empresa publica tres informes distintos, y cada uno cuenta una parte diferente de la historia:
📊 Balance de situación
Una foto fija: qué tiene la empresa (activos) y a quién se lo debe (pasivos y patrimonio), en un momento dado.
📈 Cuenta de resultados
Una película de un periodo: cuánto vendió, cuánto gastó y cuánto le quedó de beneficio.
💵 Flujo de caja
El dinero de verdad que entró y salió. Más difícil de maquillar que el beneficio contable.
1Activos
Todo lo que la empresa posee y que tiene valor: efectivo, inventario, maquinaria, edificios, marcas. Se dividen en corrientes (se convierten en dinero en menos de un año) y no corrientes.
2Pasivos
Todo lo que la empresa debe: préstamos, facturas pendientes de pagar, deuda a largo plazo. También se dividen en corrientes y no corrientes según cuándo hay que pagarlos.
3Patrimonio neto
Lo que queda para los accionistas si la empresa vendiera todos sus activos y pagara todas sus deudas. Activos menos pasivos.
4Ingresos y costes
Ingresos es todo lo que factura la empresa. Costes es todo lo que gasta para conseguirlo: materiales, sueldos, marketing, alquileres.
5Beneficio contable vs caja real
El beneficio incluye ventas ya facturadas pero no cobradas todavía. El flujo de caja solo cuenta el dinero que ya ha entrado de verdad en el banco.
6Amortización y depreciación
El "desgaste" contable de activos como maquinaria o edificios, repartido en varios años. Reduce el beneficio contable pero no supone una salida de dinero real ese año.
7Fondo de maniobra
Activos corrientes menos pasivos corrientes. Si es positivo, la empresa puede cubrir sus obligaciones a corto plazo sin apuros.
8Ratio de solvencia
Compara lo que la empresa tiene frente a lo que debe. Un ratio bajo es señal de alerta: podría tener problemas para pagar sus deudas.